ОБ УТВЕРЖДЕНИИ ПРОГРАММЫ СПЕЦИАЛИЗИРОВАННОГО КВАЛИФИКАЦИОННОГО ЭКЗАМЕНА ДЛЯ СПЕЦИАЛИСТОВ ФИНАНСОВОГО РЫНКА ПО БРОКЕРСКОЙ, ДИЛЕРСКОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ И ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ПО УПРАВЛЕНИЮ ЦЕННЫМИ БУМАГАМИ (ЭКЗАМЕН ПЕРВОЙ СЕРИИ). Приказ. Федеральная служба по финансовым рынкам. 05.11.08 08-44/ПЗ-Н

Фрагмент документа "ОБ УТВЕРЖДЕНИИ ПРОГРАММЫ СПЕЦИАЛИЗИРОВАННОГО КВАЛИФИКАЦИОННОГО ЭКЗАМЕНА ДЛЯ СПЕЦИАЛИСТОВ ФИНАНСОВОГО РЫНКА ПО БРОКЕРСКОЙ, ДИЛЕРСКОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ И ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ПО УПРАВЛЕНИЮ ЦЕННЫМИ БУМАГАМИ (ЭКЗАМЕН ПЕРВОЙ СЕРИИ)".

Предыдущий фрагмент <<< ...  Оглавление  ... >>> Следующий фрагмент

Полный текст документа

Глава X. Методы оценки рисков инвестиций в ценные бумаги

     1.  Международные  стандарты  и рекомендации в области построения
внутренних   систем  оценки  рисков,  методов  оценки,  мониторинга  и
управления   финансовыми   рисками   и   возможности   их   применения
профессиональными  участниками  рынка  ценных  бумаг,  осуществляющими
брокерскую,   дилерскую  деятельность  и  деятельность  по  управлению
ценными бумагами.
     2.    Стандарты   российских   саморегулируемых   организаций   и
возможности их применения.
     3.  Характеристика  рисков.  Определение  и  классификация рисков
(кредитный,    рыночный,   операционный   риск).   Понятие   рыночного
(систематического,      недиверсифицируемого)      риска.      Факторы
систематического  риска:  политический риск, риск изменения процентных
ставок,  валютный  риск,  кредитный  риск,  риск  ликвидности  и  т.д.
Диверсифицируемый (несистематический) риск. Понятие хеджирования.
     4.   Методы   управления  рисками.  Система  управления  рисками.
Декларация о рисках профессиональной деятельности. Страхование рисков.
Выявление    и    оценка   рисков,   возникающих   при   осуществлении
профессиональной  деятельности.  Система и принципы управления рисками
профессиональными  участниками.  Идентификация,  оценка  и минимизация
рисков.
     5.  Методология  "Стоимостной меры риска" (Value-at-Risk, далее -
VAR)   и   ее   применение   для   оценки  лимитов  открытых  позиций.
"Доверительный  интервал" и "период поддержания позиций" как параметры
модели  VAR.  Расчет  стоимостного  значения  риска  с  использованием
параметрической модели VAR.
     6.  Риски при осуществлении маржинальной торговли (рыночный риск,
кредитный  риск,  валютный  риск,  риск  ликвидности  и др.). Проблема
определения  требуемой  величины обеспечения (маржи) при осуществлении
маржинальной  торговли.  Использование методологии и "Стоимостной меры
риска" (Value-at-Risk, VAR) для вычисления депозитной маржи.
     7.  Организация  системы управления рисками сделок с производными
финансовыми инструментами.

Фрагмент документа "ОБ УТВЕРЖДЕНИИ ПРОГРАММЫ СПЕЦИАЛИЗИРОВАННОГО КВАЛИФИКАЦИОННОГО ЭКЗАМЕНА ДЛЯ СПЕЦИАЛИСТОВ ФИНАНСОВОГО РЫНКА ПО БРОКЕРСКОЙ, ДИЛЕРСКОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ И ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ПО УПРАВЛЕНИЮ ЦЕННЫМИ БУМАГАМИ (ЭКЗАМЕН ПЕРВОЙ СЕРИИ)".

Предыдущий фрагмент <<< ...  Оглавление  ... >>> Следующий фрагмент

Полный текст документа