О ЗАЩИТЕ ИНТЕРЕСОВ
ИНВЕСТОРОВ
УКАЗ
ПРЕЗИДЕНТ РФ
11 ИЮНЯ 1994 г.
N 1233
(РГ 94-115)
В целях защиты интересов частных инвесторов - граждан и юридичес-
ких лиц на финансовых рынках и обеспечения ответственности эмитетов
ценных бумаг перед потенциальными инвесторами постановляю:
1. Установить, что все выпуски ценных бумаг с публичным размеще-
нием, при котором ценные бумаги предлагаются (в том числе с проведени-
ем рекламной компании) эмитентом или инвестиционным институтом однов-
ременно любым заинтересованным лицам, круг которых не ограничивается и
персональный состав которых не может быть заранее определен, подлежат
обязательной государственной регистрации в соответствии с законом Рос-
сийской Федерации.
Ценные бумаги, регистрация выпуска которых не предусмотрена за-
конодательством Российской Федерации, не подлежат публичному размеще-
нию.
Правительству Российской Федерации принять необходимые меры к
прекращению публичного размещения небанковскими эмитентами ценных бу-
маг с нарушением положений настоящего Указа, исходя из того, что на
момент вступления в силу настоящего Указа в соответствии с законода-
тельством Российской Федерации подлежат обязательной государственной
регистрации таких эмитентов только выпуски:
акций акционерных обществ;
облигаций (включая облигации государства и органов местного само-
управления);
производных ценных бумаг, базисными активами которых являются
указанные акции и облигации.
2. Установить, что юридические лица могут осуществлять привлече-
ние на условиях срочности, возвратности и платности, а также публично
предлагать осуществить такое привлечение денежных средств граждан и
юридических лиц (далее именуемых - инвесторы), круг которых не ограни-
чивается и персональный состав которых не может быть заранее опреде-
лен, только при наличии соответствующей лицензии, предусмотренной за-
конодательством Российской Федерации для банков и кридитных учреждений
или страховщиков или инвестиционных институтов.
3. Установить, что акционерные общества, за исключением акционер-
ных обществ открытого типа, создаваемых в процессе приватизации госу-
дарственных и муниципальных предприятий, не вправе осуществлять пуб-
личное размещение выпускаемых акций, если их оплаченный уставной капи-
тал составляет на дату выпуска менее 10 тысяч установленных законода-
тельством минимальных размеров оплаты труда в месяц.
4. Установить, что эмитент обыкновенных акций и/или их продавец
не могут обещать или предоставлять гарантии определенного размера де-
видендов либо роста курсовой стоимости этих акций.
5. Установить, что выпуск облигаций любым эмитентом допускается
только после полной оплаты его уставного капитала, объявленного на да-
ту регистрации проспекта эмиссии.
Предприятия вправе выпускать облигационные займы для публичного
размещения без поручительства (гарантии) или иного обеспечения третьих
лиц не ранее третьего года своего существования и при условии опубли-
кования утвержденных годовых балансов за два года, непосредственно
предшествующих выпуску займа, подтвержденных независимым аудитором в
порядке, установленном законодательством Российской Федерации.
6. Установить, что акционерные общества открытого типа, осущест-
влявшие или осуществляющие публичное размещение своих акций, обязаны
ежеквартально публиковать в общедоступной печати баланс, счет прибылей
и убытков.
7. Установить, что публикация сведений об акционерном обществе в
случаях, предусмотренных настоящим Указом, должна осуществляться в пе-
чатном органе массовой информации, специализированном, либо имеющем
специальный раздел (рубрику) для публикования таких сведений. Указан-
ный орган массовой информации должен свободно распространяться на тер-
ритории того субъекта Российской Федерации, где осуществлена государс-
твенная регистрация акционерного общества.
Сведения, относящиеся к деятельности акционерных обществ, объяв-
ленный уставной капитал которых превышает 15-кратный размер уставного
капитала, указанный в пункте 3 настоящего Указа, либо число зарегист-
рированных акционеров которых превышает 5 тысяч, должны публиковаться
в печатном органе массовой информации, отвечающем указанным требовани-
ям, имеющем тираж не менее 50 тысяч экземпляров и свободно распростра-
няемом на территории Российской Федерации.
Конкретный печатный орган (органы) массовой информации, в которой
производится регулярная публикация указанных сведений, определяется
советом директоров акционерного общества.
8. Запретить проведение рекламной компании при публичном размеще-
нии ценных бумаг до момента регистрации проспектов эмиссии.
Установить, что при приеме заявки на размещение рекламы о публич-
ном размещении ценных бумаг в средствах массовой информации их долж-
ностные лица обязаны требовать предъявления эмитентом справки о ре-
гистрации их выпуска.
9. Установить, что в случае опубликования эмитентом заведомо не-
достоверных сведений при проведении рекламной компании выпускаемых им
ценных бумаг орган, зарегистрировавший соответствующий проспект эмис-
сии, вправе в установленном порядке аннулировать регистрацию выпуска
ценных бумаг. Все убытки по расчетам с инвесторами относятся на счет
эмитента.
В этом случае средства массовой информации, публиковавшие реклам-
ные материалы (сообщения), содержащие недостоверные сведения, обязаны
публиковать информацию об аннулировании регистрации выпуска ценных бу-
маг. При этом оплата публикации осуществляется за счет эмитента.
10. Эмитенты, осуществляющие на момент вступления в силу настоя-
щего Указа публичное размещение ценных бумаг без регистрации их выпус-
ка, обязаны:
в месячный срок определить и объявить общий объем эмиссии ценных
бумаг (количество публично размещаемых ценных бумаг);
в месячный срок представить органу, осуществляющему регистрацию
выпусков ценных бумаг, информацию о количестве фактически размещенных
на момент вступления в силу настоящего Указа ценных бумаг и сумме по-
лученных от их размещения денежных средств;
в 3-месячный срок осуществить регистрацию выпуска ценных бумаг,
предполагаемых к публичному размещению после вступления в силу настоя-
щего Указа.
Выпуски ценных бумаг, предполагаемых к публичному размещению пос-
ле вступления в силу настоящего Указа, не зарегистрированные в указан-
ные сроки, признаются недействительными в соответствии с законодатель-
ством Российской Федерации.
Юридические лица, осуществляющие на момент вступления в силу нас-
тоящего Указа выпуск ценных бумаг, предполагаемых к публичному разме-
щению, а также операции по привлечению свободных денежных средств на
условиях срочности, возвратности и платности без соответствующей ли-
цензии, обязаны обеспечить безусловное выполнение взятых на себя обя-
зательств перед инвесторами до 1 января 1995 г. свою деятельность в
соответствии с настоящим Указом.
11. Настоящий Указ вступает в силу с момента его опубликования,
кроме пунктом 1 и 2, которые вступают в силу с 1 июля 1994 г.
Президент Российской Федерации
Б. Ельцин |