контролю деятельности акционерных обществ, при управлении акциями,
находящимися в собственности города Москвы.
1.2. Методика определяет следующие основные составляющие системы
контроля эффективности финансово-хозяйственной деятельности
акционерных обществ:
- состав ключевых показателей эффективности
финансово-хозяйственной деятельности акционерных обществ;
- методы расчета значений ключевых показателей эффективности
финансово-хозяйственной деятельности акционерных обществ;
- порядок разработки и утверждения ориентировочных значений
ключевых показателей эффективности финансово-хозяйственной
деятельности акционерных обществ;
- порядок и методы оценки эффективности финансово-хозяйственной
деятельности акционерных обществ;
- критерии ранжирования акционерных обществ в зависимости от
эффективности их финансово-хозяйственной деятельности и выделения
проблемных и неудовлетворительных акционерных обществ;
- состав управленческих решений органов исполнительной власти
города Москвы в отношении выделенных категорий акционерных обществ с
разной степенью эффективности финансово-хозяйственной деятельности.
1.3. Для целей настоящей Методики приняты следующие основные
термины и определения:
акционерное общество I группы - открытое акционерное общество, в
котором доля акций, находящихся в собственности города Москвы, в общем
количестве обыкновенных акций этого акционерного общества составляет
100%, или открытое акционерное общество, которое отвечает критериям,
перечисленным в приложении 1 к настоящему постановлению;
акционерное общество II группы - открытое акционерное общество, в
котором доля акций, находящихся в собственности города Москвы, в общем
количестве обыкновенных акций этого акционерного общества составляет
более 25%, но менее 100%, и которое отвечает критериям, перечисленным
в приложении 1 к настоящему постановлению;
акционерное общество - акционерное общество I или II группы;
ключевой показатель эффективности финансово-хозяйственной
деятельности акционерного общества - оценочный критерий, используемый
для определения эффективности финансово-хозяйственной деятельности
акционерного общества, поддающийся количественному измерению и
являющийся значимым с точки зрения достижения целей и задач
акционерного общества;
КПЭ - ключевые показатели эффективности;
КПЭ финансово-хозяйственной деятельности акционерного общества -
стратегические универсальные, стратегические отраслевые, оперативные
универсальные, оперативные отраслевые КПЭ финансово-хозяйственной
деятельности акционерного общества;
стратегические универсальные КПЭ финансово-хозяйственной
деятельности акционерного общества - КПЭ, отражающие
финансово-экономическое состояние акционерного общества и утверждаемые
на 3 календарных года с разбивкой по годам;
стратегические отраслевые КПЭ финансово-хозяйственной
деятельности акционерного общества - КПЭ, отражающие отраслевую
специфику деятельности акционерного общества и утверждаемые на 3
календарных года с разбивкой по годам;
стратегические КПЭ финансово-хозяйственной деятельности
акционерного общества - стратегические универсальные и стратегические
отраслевые КПЭ финансово-хозяйственной деятельности акционерного
общества;
оперативные универсальные КПЭ финансово-хозяйственной
деятельности акционерного общества - КПЭ, отражающие
финансово-экономическое состояние акционерного общества и утверждаемые
на один календарный год с разбивкой по кварталам;
оперативные отраслевые КПЭ финансово-хозяйственной деятельности
акционерного общества - КПЭ, отражающие отраслевую специфику
деятельности акционерного общества и утверждаемые на один календарный
год с разбивкой по кварталам;
оперативные КПЭ финансово-хозяйственной деятельности акционерного
общества - оперативные универсальные и оперативные отраслевые КПЭ
финансово-хозяйственной деятельности акционерного общества;
универсальные КПЭ финансово-хозяйственной деятельности
акционерного общества - стратегические универсальные и оперативные
универсальные КПЭ финансово-хозяйственной деятельности акционерного
общества;
отраслевые КПЭ финансово-хозяйственной деятельности акционерного
общества - стратегические отраслевые и оперативные отраслевые КПЭ
финансово-хозяйственной деятельности акционерного общества;
плановые значения КПЭ финансово-хозяйственной деятельности
акционерного общества - значения КПЭ финансово-хозяйственной
деятельности акционерного общества, утвержденные советом директоров
(наблюдательным советом) акционерного общества;
фактические значения КПЭ финансово-хозяйственной деятельности
акционерного общества - достигнутые акционерным обществом значения КПЭ
финансово-хозяйственной деятельности по итогам исполнения
стратегического бизнес-плана, оперативного плана развития, бюджета
акционерного общества;
ориентировочные значения КПЭ - значения КПЭ, рассчитанные
органами исполнительной власти города Москвы, за которыми закреплены
функции по координации и контролю деятельности акционерных обществ, и
утвержденные Департаментом имущества города Москвы для целей
определения эффективности финансово-хозяйственной деятельности
акционерных обществ.
2. Система ключевых показателей эффективности
финансово-хозяйственной деятельности акционерных обществ,
акции которых находятся в собственности города Москвы
2.1. Департаментом имущества города Москвы в установленном
порядке утверждаются КПЭ финансово-хозяйственной деятельности
акционерных обществ I и II групп и их ориентировочные значения.
2.2. КПЭ финансово-хозяйственной деятельности акционерного
общества и их ориентировочные значения утверждаются в следующих целях:
2.2.1. Для целей учета Департаментом имущества города Москвы при
направлении директив представителям города Москвы в совете директоров
(наблюдательном совете) акционерного общества для голосования по
следующим вопросам повестки дня:
- утверждение КПЭ финансово-хозяйственной деятельности
акционерного общества и их плановых значений;
- утверждение стратегического бизнес-плана, оперативных планов
развития, бюджета акционерного общества;
- утверждение годового отчета акционерного общества, включающего
отчет об исполнении стратегического бизнес-плана, оперативных планов
развития, бюджета акционерного общества, отчета о достижении плановых
значений КПЭ финансово-хозяйственной деятельности акционерного
общества.
2.2.2. Для целей анализа достижения КПЭ финансово-хозяйственной
деятельности акционерного общества и принятия Департаментом имущества
города Москвы управленческих решений при реализации прав акционера по
акциям, находящимся в собственности города Москвы, а также при
принятии решений о целесообразности приватизации пакетов акций,
принадлежащих городу Москве, или об увеличении доли города Москвы в
уставном капитале акционерного общества, акции которого находятся в
собственности города Москвы.
2.3. КПЭ финансово-хозяйственной деятельности акционерного
общества, ориентировочные значения которых утверждаются Департаментом
имущества города Москвы, образуют целостную систему, состоящую из:
- стратегических универсальных КПЭ финансово-хозяйственной
деятельности акционерного общества;
- оперативных универсальных КПЭ финансово-хозяйственной
деятельности акционерного общества;
- стратегических отраслевых КПЭ финансово-хозяйственной
деятельности акционерного общества;
- оперативных отраслевых КПЭ финансово-хозяйственной деятельности
акционерного общества.
2.4. Система КПЭ финансово-хозяйственной деятельности акционерных
обществ формируется с учетом следующих принципов:
2.4.1. Принцип устойчивости к манипуляциям со стороны менеджмента
акционерных обществ, для обеспечения выполнения которого:
- ориентировочные значения КПЭ финансово-хозяйственной
деятельности акционерного общества рассчитываются на основании
документов, за достоверность которых менеджмент несет административную
и уголовную ответственность;
- количество устанавливаемых КПЭ финансово-хозяйственной
деятельности акционерного общества должно обеспечивать выявление всех
основных типов проблем в финансово-хозяйственной деятельности
акционерных обществ.
2.4.2. Трудозатраты на сбор и обработку информации, необходимой
для расчета ориентировочных значений КПЭ финансово-хозяйственной
деятельности акционерного общества, не должны превышать ценность
получаемой информации.
2.4.3. Принцип учета специфики деятельности конкретного
акционерного общества при установлении в отношении него КПЭ
финансово-хозяйственной деятельности и их ориентировочных значений.
2.5. Универсальные КПЭ финансово-хозяйственной деятельности
акционерного общества характеризуют финансовые цели акционерного
общества, цели в сфере конкурентоспособности продукции и услуг, а
также в сфере развития персонала. Универсальные КПЭ
финансово-хозяйственной деятельности акционерного общества являются
общими для всех акционерных обществ вне зависимости от их отраслевой
специфики.
2.6. Универсальные КПЭ подразделяются на две группы в зависимости
от горизонтов планирования:
2.6.1. Стратегические универсальные КПЭ финансово-хозяйственной
деятельности акционерного общества характеризуют эффективность
достижения долгосрочных целей на горизонте 3 календарные года с
разбивкой по годам.
2.6.2. Оперативные универсальные КПЭ финансово-хозяйственной
деятельности акционерного общества характеризуют эффективность
достижения оперативных целей на горизонтах квартал и 1 календарный
год.
2.7. Состав универсальных КПЭ финансово-хозяйственной
деятельности акционерного общества, ориентировочные значения которых
утверждаются Департаментом имущества города Москвы применительно к
каждому акционерному обществу I и II групп, зависит от группы, к
которой относится акционерное общество в соответствии с приложением 1
к настоящему постановлению.
2.8. Для оптимизации информационной нагрузки на Департамент
имущества города Москвы как орган исполнительной власти города Москвы,
осуществляющий права по акциям, принадлежащим городу Москве, и органы
исполнительной власти города Москвы, за которыми закреплены функции по
координации и контролю деятельности акционерных обществ, состав КПЭ
финансово-хозяйственной деятельности акционерного общества для
акционерных обществ I группы должен быть максимально подробным, для
акционерных обществ II группы - агрегированным, а для акционерных
обществ III группы проводить анализ не следует, поскольку у
Правительства Москвы ограничены возможности воздействия на них.
2.9. Состав стратегических универсальных КПЭ
финансово-хозяйственной деятельности акционерного общества представлен
в таблице 1.
Таблица 1
СТРАТЕГИЧЕСКИЕ УНИВЕРСАЛЬНЫЕ КПЭ ФИНАНСОВО-ХОЗЯЙСТВЕННОЙ
ДЕЯТЕЛЬНОСТИ АКЦИОНЕРНОГО ОБЩЕСТВА
--------------------------------------------------------------------
|N |Контролируемая цель |КПЭ финансово-хозяйственной |
|п/п| |деятельности акционерного |
| | |общества |
|---|--------------------------------|-----------------------------|
|1. |Повышение капитализации |1. Стоимость чистых активов |
|---|--------------------------------|-----------------------------|
|2. |Повышение размера дивидендов, |2. Рентабельность активов. |
| |выплачиваемых акционерам, и |3. Интегральная доходность |
| |рентабельности активов | |
|---|--------------------------------|-----------------------------|
|3. |Обеспечение эффективности |4. Коэффициент |
| |финансового управления, |платежеспособности. |
| |в т.ч.: ликвидности и |5. Коэффициент капитализации |
| |финансовой устойчивости | |
| |(снижение финансовых рисков) | |
|---|--------------------------------|-----------------------------|
|4. |Обеспечение расширенного |6. Уровень износа основных |
| |воспроизводства активов |средств |
|---|--------------------------------|-----------------------------|
|5. |Удержание и расширение доли |7. Доля рынка |
| |рынка | |
|---|--------------------------------|-----------------------------|
|6. |Рост производительности труда |8. Выручка на 1 работника |
--------------------------------------------------------------------
2.10. Стратегические универсальные КПЭ финансово-хозяйственной
деятельности акционерных обществ разделяются на две группы значимости:
2.10.1. Наиболее важные стратегические универсальные КПЭ
финансово-хозяйственной деятельности акционерного общества, негативные
отклонения которых от планового уровня являются наиболее критичными:
- стоимость чистых активов;
- рентабельность активов;
- интегральная доходность.
Ориентировочные значения наиболее важных стратегических
универсальных КПЭ финансово-хозяйственной деятельности акционерного
общества в обязательном порядке определяются и представляются для
утверждения в Департамент имущества города Москвы органами
исполнительной власти, за которыми закреплены функции по координации и
контролю деятельности акционерных обществ.
2.10.2. Второстепенные стратегические универсальные КПЭ
финансово-хозяйственной деятельности акционерного общества, негативные
отклонения которых от планового значения являются менее критичными:
- коэффициент общей ликвидности;
- коэффициент капитализации;
- уровень износа основных средств;
- доля рынка;
- выручка на 1 работника.
Ориентировочные значения второстепенных стратегических
универсальных КПЭ финансово-хозяйственной деятельности акционерного
общества могут быть определены и представлены для утверждения в
Департамент имущества города Москвы органом исполнительной власти, за
которым закреплены функции по координации и контролю деятельности
акционерных обществ, по собственной инициативе в случае принятия
решения данным органом о целесообразности оценки эффективности
финансово-хозяйственной деятельности акционерного общества в
соответствии с данными стратегическими универсальными КПЭ
финансово-хозяйственной деятельности акционерного общества.
2.11. Состав оперативных универсальных КПЭ
финансово-хозяйственной деятельности акционерного общества представлен
в таблице 2.
Таблица 2
ОПЕРАТИВНЫЕ УНИВЕРСАЛЬНЫЕ КПЭ ФИНАНСОВО-ХОЗЯЙСТВЕННОЙ
ДЕЯТЕЛЬНОСТИ АКЦИОНЕРНОГО ОБЩЕСТВА
--------------------------------------------------------------------
|N |Контролируемая цель |КПЭ финансово-хозяйственной |
|п/п | |деятельности акционерного |
| | |общества |
|----|-------------------------------|-----------------------------|
|1. |Рост объемов реализации |1. Выручка |
|----|-------------------------------|-----------------------------|
|2. |Рентабельность деятельности |2. Рентабельность продаж |
|----|-------------------------------|-----------------------------|
|3. |Обеспечение эффективности |3. Коэффициент текущей |
| |финансового управления, |ликвидности. |
| |в т.ч.: ликвидности, |4. Коэффициент обеспеченности|
| |финансовой устойчивости и |собственными источниками |
| |оборачиваемости (снижение |финансирования. |
| |финансовых рисков) |5. Коэффициент общей |
| | |оборачиваемости активов |
|----|-------------------------------|-----------------------------|
|4. |Обеспечение сохранности |6. Остаточная стоимость |
| |активов |внеоборотных активов |
--------------------------------------------------------------------
2.12. Оперативные универсальные КПЭ финансово-хозяйственной
деятельности акционерных обществ разделяются на две группы значимости:
2.12.1. Наиболее важные оперативные универсальные КПЭ
финансово-хозяйственной деятельности акционерного общества, негативные
отклонения которых от планового уровня являются наиболее критичными:
- выручка;
- рентабельность продаж.
Ориентировочные значения наиболее важных оперативных
универсальных КПЭ финансово-хозяйственной деятельности акционерного
общества в обязательном порядке определяются и представляются для
утверждения в Департамент имущества города Москвы органами
исполнительной власти, за которыми закреплены функции по координации и
контролю деятельности акционерных обществ.
2.12.2. Второстепенные оперативные универсальные КПЭ
финансово-хозяйственной деятельности акционерного общества, негативные
отклонения которых от планового значения являются менее критичными:
- коэффициент текущей ликвидности;
- коэффициент обеспеченности собственными источниками
финансирования;
- коэффициент общей оборачиваемости активов - остаточная
стоимость внеоборотных активов.
Ориентировочные значения второстепенных оперативных универсальных
КПЭ финансово-хозяйственной деятельности акционерного общества могут
быть определены и представлены для утверждения в Департамент имущества
города Москвы органом исполнительной власти, за которым закреплены
функции по координации и контролю деятельности акционерных обществ, по
собственной инициативе в случае принятия решения данным органом о
целесообразности оценки эффективности финансово-хозяйственной
деятельности акционерного общества в соответствии с данными
оперативными универсальными КПЭ финансово-хозяйственной деятельности
акционерного общества.
2.13. Для акционерных обществ, являющихся естественными
монополиями и действующих на основании тарифов, устанавливаемых
органами государственной власти, показатель рентабельности активов не
является контрольным.
2.14. Отраслевые КПЭ финансово-хозяйственной деятельности
акционерного общества характеризуют внутренние бизнес-процессы
акционерного общества и адаптируются к отраслевой специфике отдельных
групп акционерных обществ.
2.15. Отраслевые КПЭ финансово-хозяйственной деятельности
акционерного общества подразделяются на две группы в зависимости от
горизонтов планирования:
2.15.1. Стратегические отраслевые КПЭ финансово-хозяйственной
деятельности акционерного общества характеризуют эффективность
достижения долгосрочных целей на горизонте 3 календарные года в
разбивке по годам.
2.15.2. Оперативные отраслевые КПЭ характеризуют эффективность
достижения оперативных целей на горизонтах квартал и 1 календарный
год.
2.16. Отраслевая принадлежность акционерных обществ определяется
тем видом их деятельности, который составляет наибольшую долю в их
выручке.
2.17. Отраслевые КПЭ финансово-хозяйственной деятельности
акционерного общества дополняют универсальные КПЭ
финансово-хозяйственной деятельности акционерного общества. Их состав
и методы расчета должны быть разработаны органами исполнительной
власти города Москвы, за которыми закреплены функции по координации и
контролю деятельности акционерных обществ, акции которых находятся в
собственности города Москвы.
2.18. Количество отраслевых КПЭ финансово-хозяйственной
деятельности каждого акционерного общества определяется органами
исполнительной власти города Москвы, за которыми закреплены функции по
координации и контролю деятельности соответствующего акционерного
общества.
2.19. Отраслевые КПЭ финансово-хозяйственной деятельности
акционерного общества характеризуют следующие аспекты его
деятельности:
- натуральный объем произведенных товаров/выполненных работ;
- эффективность использования основных средств;
- аварийность и т.д.
2.20. Источниками информации для расчета значений КПЭ
финансово-хозяйственной деятельности акционерного общества являются:
2.20.1. Бухгалтерский баланс (квартальный и годовой) (форма 1).
2.20.2. Отчет о прибылях и убытках (квартальный и годовой) (форма
2).
2.20.3. Приложение к бухгалтерскому балансу (годовое) (форма 5).
2.20.4. Расчетная ведомость по средствам Фонда социального
страхования (годовая) (форма 4).
2.20.5. Годовой отчет, включающий:
- отчет о выполнении оперативных планов развития;
- отчет о выполнении бюджета;
- отчет о выполнении стратегического бизнес-плана;
- отчет о достижении плановых значений КПЭ
финансово-хозяйственной деятельности акционерного общества
(рекомендуемая форма данного документа приведена в приложении 1 к
настоящей Методике);
- пояснительная записка о причинах отклонения от плановых
значений КПЭ финансово-хозяйственной деятельности акционерного
общества.
2.20.6. Аудиторское заключение по результатам проверки
достоверности годовых форм финансовой отчетности, подготовленное
аудиторской компанией.
2.20.7. Отчет по результатам оценки имущества, проведенной
независимым оценщиком.
2.20.8. Акты по результатам инвентаризаций, проведенных в течение
отчетного года.
3. Порядок расчета значений ключевых показателей
эффективности финансово-хозяйственной деятельности
акционерного общества
Расчет значений КПЭ финансово-хозяйственной деятельности
акционерного общества, перечисленных в таблицах 1 и 2, осуществляется
в следующем порядке:
3.1. Стоимость чистых активов (тыс. руб.) характеризует стоимость
бизнеса затратным подходом. Данный показатель при упрощенном варианте
расчета равен значению по строке "Итого по разделу III" (код 490)
бухгалтерского баланса.
3.2. Рентабельность активов (%) характеризует эффективность
использования всего имущества акционерного общества. Значение данного
КПЭ финансово-хозяйственной деятельности акционерного общества
рассчитывается по формуле:
П
Ra = - x 100%,
А
где:
П - чистая прибыль (убыток) - значение по строке "Чистая прибыль
(убыток) отчетного периода" (код 190) отчета о прибылях и убытках на
конец отчетного периода;
А - средняя величина совокупных активов - сумма активов (строка
"Баланс" (код 300) на начало и на конец отчетного периода, деленная
пополам.
Для планово-убыточных акционерных обществ и акционерных обществ,
находящихся в кризисном состоянии, значение Ra может быть
отрицательным.
3.3. Интегральная доходность (безразмерная величина)
характеризует эффективность пакетов акций акционерных обществ для
города Москвы. Порядок расчета значения данного КПЭ
финансово-хозяйственной деятельности акционерного общества закреплен в
приложении 4 к постановлению Правительства Москвы от 02.05.2006 N
304-ПП "Об итогах деятельности хозяйственных акционерных обществ с
долей города Москвы и утверждении стандартов корпоративного поведения
города Москвы как акционера".
В случае наличия данных о рыночной стоимости пакетов акций
акционерных обществ (результатов независимой оценки), находящихся в
собственности города Москвы, интегральная доходность определяется по
формуле:
РСi - РСi + Di
1 0
П i = ----------------,
ИД РСi
0
где:
П i - интегральная доходность пакетов акций акционерных обществ,
ИД
находящихся в собственности города Москвы, по итогам i-го года;
РСi - рыночная стоимость пакетов акций, принадлежащих городу
1
Москве, на конец i-го финансового года;
РСi - рыночная стоимость пакетов акций, принадлежащих городу
0
Москве, на начало i-го финансового года;
Di - сумма дивидендов, приходящихся на долю города Москвы,
которые были фактически выплачены акционерным обществом в течение i-го
финансового года;
i - индекс отчетного года.
3.4. Коэффициент платежеспособности (безразмерная величина)
характеризует ликвидность баланса акционерного общества в целом.
Значение данного КПЭ финансово-хозяйственной деятельности акционерного
общества равняется отношению суммы всех ликвидных средств акционерного
общества к сумме всех платежных обязательств при условии, что
различные группы ликвидных средств и платежных обязательств входят в
указанные суммы с весовыми коэффициентами, учитывающими их значимость
с точки зрения сроков поступления средств и погашения обязательств.
Нормальное ограничение данного показателя К > - 1. Значение
общ.ликв.
данного КПЭ финансово-хозяйственной деятельности акционерного общества
рассчитывается по формуле:
Коэффициент платежеспособности рассчитывается по формуле:
К =
общ.ликв.
= (А + 0,5 x А + 0,3 x А ) / (П + 0,5 x П + 0,3 x П ),
1 2 3 1 2 3
где:
А - наиболее ликвидные активы (денежные средства и краткосрочные
1
финансовые вложения) - рассчитывается как сумма значений по строкам
"Денежные средства" (код 260) и "Краткосрочные финансовые вложения"
(код 250) бухгалтерского баланса;
А - быстрореализуемые активы (дебиторская задолженность и прочие
2
оборотные активы) - рассчитывается как сумма значений по строкам
"Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются более чем
через 12 месяцев после отчетной даты)" (код 230), и "Дебиторская
задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после
отчетной даты)" (код 240), и "Прочие оборотные активы" (код 270)
бухгалтерского баланса;
А - медленно реализуемые активы (запасы и НДС) - рассчитывается
3
как сумма значений по строкам "Запасы" (код 210) и "Налог на
добавленную стоимость по приобретенным ценностям" (код 220)
бухгалтерского баланса;
П - наиболее срочные обязательства - значение по строке
1
"Кредиторская задолженность" (код 620) бухгалтерского баланса;
П - краткосрочные пассивы (краткосрочные кредиты, заемные
2
средства и прочие обязательства) - разность значений по строкам "Итого
по разделу V" (код 690) и "Кредиторская задолженность" (код 620)
бухгалтерского баланса;
П - долгосрочные пассивы (долгосрочные кредиты и заемные
3
средства) - значение по строке "Итого по разделу IV" (код 590)
бухгалтерского баланса.
Весовые коэффициенты 0,5 и 0,3 характеризуют меньшую ликвидность
быстро реализуемых и медленно реализуемых активов, краткосрочных и
долгосрочных пассивов; установленные значения весовых коэффициентов
соответствуют мировой практике финансового анализа.
3.5. Коэффициент капитализации (безразмерная величина)
показывает, сколько заемных средств привлечено предприятием на 1 руб.
вложенных в активы собственных средств. Оптимальным значением
показателя принято считать К < 1. Значение данного КПЭ
кап
финансово-хозяйственной деятельности акционерного общества
рассчитывается по формуле:
З
К = -,
кап С
где:
З - объем заемных средств - сумма значений по строкам "Итого по
разделу IV" (код 590) и "Итого по разделу V" (код 690) бухгалтерского
баланса;
С - объем собственного капитала - значение по строке "Итого по
разделу III" (код 490) бухгалтерского баланса.
3.6. Уровень износа основных средств (%) характеризует
начисленный бухгалтерский износ основных средств. Значение данного КПЭ
финансово-хозяйственной деятельности акционерного общества
рассчитывается по формуле:
С
а
К = ---------- x 100%,
изн. С + С
а ост.
где:
С - объем начисленной амортизации - значение по строке
а
"Амортизация основных средств - всего" по состоянию на конец отчетного
периода в приложении к бухгалтерскому балансу (раздел "Основные
средства");
С - остаточная стоимость основных средств - значение по строке
ост.
"Основные средства" (код 120) бухгалтерского баланса.
3.7. Доля рынка (%) характеризует положение компании относительно
других участников рынка. Значение данного КПЭ финансово-хозяйственной
деятельности акционерного общества рассчитывается по формуле:
В
К = - x 100%,
д.р. Е
где:
В - выручка;
Е - емкость рынка, определяемая на основании следующих источников
информации:
1) данные государственной статистики за отчетный год;
2) при отсутствии первого типа информации могут использоваться
данные о емкости рынка за год, предшествующий отчетному, умноженные на
темп роста ВВП;
3) данные известных российских рейтинговых агентств:
"Эксперт-РА", "РБК", "Коммерсантъ" и др.
3.8. Выручка на 1 работника (тыс. руб.) характеризует
производительность труда работников акционерного общества. Значение
данного КПЭ финансово-хозяйственной деятельности акционерного общества
рассчитывается по формуле:
В
К = -,
в.р. N
где:
В - выручка;
N - среднесписочная численность работников - значение по строке
"Среднесписочная численность работников" (строка 1 раздела 1)
расчетной ведомости по средствам Фонда социального страхования.
3.9. Выручка (тыс. руб.) характеризует объем реализации. Значение
данного КПЭ финансово-хозяйственной деятельности акционерного общества
равняется значению по строке "Выручка (нетто) от продажи товаров,
продукции, работ и услуг (за минусом налога на добавленную стоимость,
акцизов и аналогичных обязательных платежей)" (код 010) отчета о
прибылях и убытках.
3.10. Рентабельность продаж характеризует эффективность
предпринимательской деятельности: сколько прибыли имеет предприятие с
рубля продаж. Значение данного КПЭ финансово-хозяйственной
деятельности акционерного общества рассчитывается делением прибыли от
реализации продукции, работ и услуг на сумму полученной выручки по
следующей формуле:
П
Rn = - x 100%,
В
где:
Rn - рентабельность продаж;
П - прибыль (убыток) от продаж - значение по строке "Прибыль
(убыток) от продаж" (код 050) отчета о прибылях и убытках;
В - выручка.
3.11. Коэффициент текущей ликвидности показывает качество
оперативного управления финансами акционерного общества через оценку
уровня текущей платежеспособности акционерного общества.
Рассчитывается как частное от деления оборотных средств на
краткосрочные обязательства и показывает, достаточно ли у акционерного
общества средств, которые могут быть использованы для погашения
краткосрочных обязательств:
ТА
К = --,
тек.лик. ТО
где:
ТА - текущие активы - "Итого по разделу II" (код 290)
бухгалтерского баланса;
ТО - текущие обязательства - "Итого по разделу V" (код 690)
бухгалтерского баланса.
3.12. Коэффициент обеспеченности оборотных активов собственными
источниками финансирования (безразмерная величина) показывает, какая
часть оборотных активов акционерного общества финансируется за счет
собственных средств. Рост значения данного КПЭ финансово-хозяйственной
деятельности акционерного общества является положительной тенденцией и
говорит о снижении зависимости предприятия от внешних кредиторов.
Оптимальные значения данного КПЭ финансово-хозяйственной деятельности
акционерного общества: К > - 0,1 - 0,3. Значение данного КПЭ
обеспеч.
финансово-хозяйственной деятельности акционерного общества
рассчитывается по формуле:
СОС
К = ----,
обеспеч. А
об.
где:
СОС - собственные оборотные средства - разность значений по
строке "Итого по разделу III" (код 490) и по строке "Итого по разделу
I" (код 190) бухгалтерского баланса;
А - оборотные активы - значение по строке "Итого по разделу II"
об.
(код 290) бухгалтерского баланса.
3.13. Коэффициент общей оборачиваемости активов характеризует
скорость оборота всех активов акционерного общества или эффективность
использования всех имеющихся ресурсов независимо от источников их
формирования. Рост значения данного КПЭ финансово-хозяйственной
деятельности акционерного общества может означать ускорение
кругооборота средств акционерного общества либо инфляционный рост цен.
Значение данного КПЭ финансово-хозяйственной деятельности акционерного
общества рассчитывается по формуле:
В - В
n n-1
К = ---------,
об.кап. А
где:
В - выручка; n - номер отчетного квартала от 1 до 4, если n = 1,
то В = 0;
n-1
А - средняя величина совокупных активов.
3.14. Остаточная стоимость внеоборотных активов (тыс. руб.)
характеризует объем основного капитала бизнеса. Данный показатель
равен значению по строке "Итого по разделу I" (код 190) бухгалтерского
баланса.
4. Порядок утверждения и корректировки
ориентировочных значений ключевых показателей
эффективности финансово-хозяйственной
деятельности акционерных обществ
4.1. Порядок утверждения и корректировки ориентировочных значений
стратегических КПЭ финансово-хозяйственной деятельности акционерных
обществ.
4.1.1. Начиная с 2007 года органы исполнительной власти города
Москвы, за которыми закреплены функции по координации и контролю за
деятельностью акционерных обществ, с периодичностью раз в три года в
срок до 1 июля определяют и представляют для утверждения в Департамент
имущества города Москвы ориентировочные значения стратегических КПЭ
финансово-хозяйственной деятельности подведомственных акционерных
обществ на последующие три календарных года с разбивкой по годам в
соответствии с настоящей Методикой.
4.1.2. Департамент имущества города Москвы в месячный срок с даты
получения ориентировочных значений стратегических КПЭ
финансово-хозяйственной деятельности акционерных обществ утверждает их
в размере, указанном органами исполнительной власти города Москвы, за
которыми закреплены функции по координации и контролю за деятельностью
акционерных обществ, и направляет акционерным обществам для учета при
планировании финансово-хозяйственной деятельности.
4.1.3. Ориентировочные значения стратегических КПЭ
финансово-хозяйственной деятельности акционерных обществ утверждаются
ежегодно на трехлетний период для каждого акционерного общества I и II
групп.
4.1.4. Органы исполнительной власти города Москвы, за которыми
закреплены функции по координации и контролю за деятельностью
акционерных обществ, ежегодно в срок до 1 июля определяют и
представляют для утверждения в Департамент имущества города Москвы
предложения по корректировке утвержденных ориентировочных значений
стратегических КПЭ финансово-хозяйственной деятельности акционерных
обществ с разбивкой по годам.
4.1.5. Предложения по корректировке стратегических КПЭ
финансово-хозяйственной деятельности акционерных обществ могут
поступать от акционерных обществ.
4.1.6. Департамент имущества города Москвы в месячный срок с даты
получения предложений о корректировке утвержденных ориентировочных
значений стратегических КПЭ финансово-хозяйственной деятельности
акционерных обществ утверждает их новые значения и направляет
акционерным обществам для учета при планировании
финансово-хозяйственной деятельности.
4.1.7. При подготовке директив представителям города Москвы в
советах директоров (наблюдательных советах) акционерных обществ для
голосования по вопросам утверждения (корректировки) стратегических
бизнес-планов, форм стратегических бизнес-планов, стратегических КПЭ
финансово-хозяйственной деятельности акционерных обществ и их плановых
значений Департамент имущества города Москвы руководствуется
утвержденными ориентировочными значениями стратегических КПЭ
финансово-хозяйственной деятельности акционерных обществ.
4.1.8. При разработке (корректировке) стратегических
бизнес-планов и при утверждении (корректировке) стратегических КПЭ
финансово-хозяйственной деятельности акционерных обществ и их плановых
значений акционерным обществам рекомендуется учитывать стратегические
КПЭ финансово-хозяйственной деятельности акционерных обществ и их
ориентировочные значения, утвержденные Департаментом имущества города
Москвы.
4.2. Порядок утверждения и корректировки ориентировочных значений
оперативных КПЭ финансово-хозяйственной деятельности акционерных
обществ.
4.2.1. Начиная с 2007 года органы исполнительной власти города
Москвы, за которыми закреплены функции по координации и контролю за
деятельностью акционерных обществ, ежегодно в срок до 1 июля
определяют и представляют для утверждения в Департамент имущества
города Москвы ориентировочные значения оперативных КПЭ
финансово-хозяйственной деятельности подведомственных акционерных
обществ на последующий календарный год в соответствии с настоящей
Методикой.
4.2.2. Департамент имущества города Москвы в месячный срок с даты
получения ориентировочных значений оперативных КПЭ финансово -
хозяйственной деятельности акционерных обществ утверждает их в
размере, указанном органами исполнительной власти города Москвы, за
которыми закреплены функции по координации и контролю за деятельностью
акционерных обществ, и направляет акционерным обществам для учета при
планировании финансово-хозяйственной деятельности.
4.2.3. Ориентировочные значения оперативных КПЭ
финансово-хозяйственной деятельности акционерных обществ утверждаются
ежегодно на следующий календарный год для каждого акционерного
общества I и II групп.
4.2.4. Департамент имущества города Москвы вправе, в том числе на
основании предложений акционерных обществ, корректировать утвержденные
Департаментом имущества города Москвы ориентировочные значения
оперативных КПЭ финансово-хозяйственной деятельности акционерных
обществ. В случае такой корректировки Департамент имущества города
Москвы направляет акционерным обществам для учета при планировании
финансово-хозяйственной деятельности новые ориентировочные значения
оперативных КПЭ финансово-хозяйственной деятельности акционерного
общества.
4.2.5. При разработке (корректировке) оперативных планов и
бюджетов акционерного общества и при утверждении (корректировке)
оперативных КПЭ финансово-хозяйственной деятельности акционерных
обществ и их плановых значений акционерным обществам рекомендуется
учитывать оперативные универсальные и отраслевые КПЭ
финансово-хозяйственной деятельности акционерных обществ и их
ориентировочные значения, утвержденные Департаментом имущества города
Москвы.
4.2.6. При подготовке директив представителям города Москвы в
советах директоров (наблюдательных советах) акционерных обществ для
голосования по вопросам утверждения (корректировки) оперативных планов
и бюджетов, форм оперативных планов и бюджетов, оперативных КПЭ
финансово-хозяйственной деятельности акционерных обществ и их плановых
значений Департамент имущества города Москвы руководствуется
утвержденными ориентировочными значениями оперативных КПЭ
финансово-хозяйственной деятельности акционерных обществ.
5. Порядок оценки эффективности финансово -
хозяйственной деятельности акционерных обществ
5.1. В целях последующей оценки эффективности финансово -
хозяйственной деятельности и выдачи директив представителям города
Москвы в совете директоров (наблюдательном совете) акционерного
общества органы исполнительной власти города Москвы, за которыми
закреплены функции по координации и контролю деятельности акционерного
общества, оценивают подлежащие утверждению советом директоров
(наблюдательным советом) акционерного общества стратегический
бизнес-план, оперативные планы развития и бюджет акционерного
общества.
5.2. Анализ проекта стратегического бизнес-плана акционерного
общества и подготовка заключения по результатам данной оценки
осуществляются в соответствии с Методическими рекомендациями по
анализу стратегического бизнес-плана (приложение 2 к Положению о
принципах стратегического планирования деятельности акционерных
обществ, акции которых находятся в собственности города Москвы).
5.3. По результатам анализа стратегического бизнес-плана,
оперативных планов развития и бюджета акционерного общества органы
исполнительной власти города Москвы, за которыми закреплены функции по
координации и контролю деятельности акционерного общества, направляют
рекомендации Департаменту имущества города Москвы по содержанию
директивы, выдаваемой представителям города Москвы в совете директоров
(наблюдательном совете) акционерного общества для голосования по
вопросам утверждения стратегического бизнес-плана, оперативных планов
развития и бюджета акционерного общества с приложением выводов о
достижимости плановых значений КПЭ, утвержденных советом директоров
(наблюдательным советом) акционерного общества.
5.4. Управленческие решения Департамента имущества города Москвы
при реализации прав акционера по акциям, находящимся в собственности
города Москвы, а также о целесообразности приватизации пакетов акций,
принадлежащих городу Москве, или об увеличении доли города Москвы в
уставном капитале акционерного общества, акции которого находятся в
собственности города Москвы, должны приниматься на основании
сопоставления фактических КПЭ финансово-хозяйственной деятельности
акционерного общества и плановых значений КПЭ финансово-хозяйственной
деятельности акционерного общества.
5.5. Анализ эффективности финансово-хозяйственной деятельности
акционерных обществ осуществляется в два этапа органами исполнительной
власти города Москвы, за которыми закреплены функции по координации и
контролю деятельности акционерных обществ, акции которых находятся в
собственности города Москвы, ежегодно в срок не позднее чем за 5 дней
до даты проведения заседания совета директоров (наблюдательного
совета), на котором подлежит предварительному утверждению годовой
отчет акционерного общества, а в случае отсутствия в акционерном
обществе совета директоров (наблюдательного совета) - в срок не
позднее чем за 20 дней до даты проведения годового общего собрания
акционеров.
5.6. Первый этап анализа эффективности финансово-хозяйственной
деятельности акционерного общества включает следующие подэтапы:
5.6.1. Анализ годового отчета акционерного общества в части
отчета о достижении плановых значений КПЭ финансово-хозяйственной
деятельности акционерного общества.
5.6.2. Сопоставление относительных отклонений фактических
значений КПЭ финансово-хозяйственной деятельности акционерного
общества от плановых значений КПЭ финансово-хозяйственной деятельности
акционерного общества со значениями сверхнормативных отклонений КПЭ
финансово-хозяйственной деятельности акционерных обществ от плановых
значений. Значения сверхнормативных отклонений КПЭ
финансово-хозяйственной деятельности акционерных обществ от плановых
значений приведены в таблице 3.
Таблица 3
ЗНАЧЕНИЯ СВЕРХНОРМАТИВНЫХ ОТКЛОНЕНИЙ КПЭ
ФИНАНСОВО-ХОЗЯЙСТВЕННОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ
АКЦИОНЕРНЫХ ОБЩЕСТВ ОТ ПЛАНОВЫХ ЗНАЧЕНИЙ
-------------------------------------------------------------------
|N |КПЭ |Граница сверхнормативного |
|п/п| |отклонения от плана |
|---|----------------------------------|--------------------------|
| 1 | 2 | 3 |
|---|----------------------------------|--------------------------|
|1. |Стоимость чистых активов |Снижение более чем на 15% |
|---|----------------------------------|--------------------------|
|2. |Рентабельность активов |Снижение более чем на 20% |
|---|----------------------------------|--------------------------|
|3. |Интегральная доходность |Снижение более чем на 15% |
|---|----------------------------------|--------------------------|
|4. |Коэффициент платежеспособности |Снижение более чем на 20% |
|---|----------------------------------|--------------------------|
|5. |Коэффициент капитализации |Рост более чем на 20% |
|---|----------------------------------|--------------------------|
|6. |Уровень износа основных средств |Рост более чем на 10% |
|---|----------------------------------|--------------------------|
|7. |Доля рынка |Снижение более чем на 10% |
|---|----------------------------------|--------------------------|
|8. |Выручка на 1 работника |Снижение более чем на 20% |
|---|----------------------------------|--------------------------|
|9. |Выручка |Снижение более чем на 20% |
|---|----------------------------------|--------------------------|
|10.|Рентабельность продаж |Снижение более чем на 15% |
|---|----------------------------------|--------------------------|
|11.|Коэффициент текущей ликвидности |Снижение более чем на 20% |
|---|----------------------------------|--------------------------|
|12.|Коэффициент обеспеченности |Снижение более чем на 20% |
| |собственными источниками | |
| |финансирования | |
|---|----------------------------------|--------------------------|
|13.|Коэффициент общей оборачиваемости |Рост более чем на 20% |
| |активов | |
|---|----------------------------------|--------------------------|
|14.|Остаточная стоимость внеоборотных |Снижение более чем на 20% |
| |активов | |
|---|----------------------------------|--------------------------|
|15.|Отраслевые КПЭ |Рост/снижение более |
| | |чем на 20% |
-------------------------------------------------------------------
5.7. В целях систематизации данных, полученных в результате
сопоставления относительных отклонений фактических значений КПЭ
финансово-хозяйственной деятельности акционерного общества от плановых
значений КПЭ финансово-хозяйственной деятельности акционерного
общества со значениями сверхнормативных отклонений, органы
исполнительной власти города Москвы, за которыми закреплены функции по
координации и контролю деятельности акционерных обществ, акции которых
находятся в собственности города Москвы, используют формы таблиц,
приведенные в приложении 2 к настоящей Методике.
Если относительные отклонения фактических значений КПЭ
финансово-хозяйственной деятельности акционерного общества от плановых
превышают значения сверхнормативных отклонений, акционерному обществу
присваиваются сигнальное значение - "!".
5.8. На втором этапе анализа эффективности
финансово-хозяйственной деятельности акционерного общества акционерное
общество относится к одной из трех категорий - "Нормальные",
"Проблемные" и "Неудовлетворительные" - в зависимости от количества
значений сверхнормативных отклонений КПЭ финансово-хозяйственной
деятельности акционерного общества от плановых значений.
5.9. Критерии ранжирования акционерных обществ по данным
категориям представлены в таблицах 4 и 5.
Таблица 4
КРИТЕРИИ
РАНЖИРОВАНИЯ АКЦИОНЕРНЫХ ОБЩЕСТВ ПО РЕЗУЛЬТАТАМ
АНАЛИЗА ДОСТИЖЕНИЯ ПЛАНОВЫХ ЗНАЧЕНИЙ СТРАТЕГИЧЕСКИХ
КПЭ ФИНАНСОВО-ХОЗЯЙСТВЕННОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ
--------------------------------------------------------------------
|Категории |Критерии ранжирования акционерных обществ |
|акционерных обществ | |
|--------------------|---------------------------------------------|
|Нормальные |1. Выявлены сверхнормативные отклонения |
| |от плановых значений в отношении не более |
| |чем 25% установленных второстепенных |
| |стратегических универсальных КПЭ |
| |и/или |
| |2. Выявлены сверхнормативные отклонения от |
| |плановых значений в отношении не более чем |
| |25% установленных стратегических отраслевых |
| |КПЭ |
|--------------------|---------------------------------------------|
|Проблемные |1. Выявлено не более двух сверхнормативных |
| |отклонений от плановых значений наиболее |
| |важных стратегических универсальных КПЭ |
| |и/или |
| |2. Выявлены сверхнормативные отклонения от |
| |плановых значений в отношении не более чем |
| |50% установленных второстепенных |
| |стратегических универсальных КПЭ |
| |и/или |
| |3. Выявлены сверхнормативные отклонения от |
| |плановых значений в отношении не более чем |
| |50% установленных стратегических отраслевых |
| |КПЭ |
|--------------------|---------------------------------------------|
|Неудовлетворительные|1. Выявлено более двух сверхнормативных |
| |отклонений от плановых значений наиболее |
| |важных стратегических универсальных КПЭ |
| |и/или |
| |2. Выявлены сверхнормативные отклонения от |
| |плановых значений в отношении более чем 50% |
| |установленных второстепенных КПЭ |
| |и/или |
| |3. Выявлены превышения сверхнормативных |
| |отклонений от плановых значений в отношении |
| |более чем 50% установленных стратегических |
| |отраслевых КПЭ |
--------------------------------------------------------------------
Таблица 5
КРИТЕРИИ РАНЖИРОВАНИЯ
АКЦИОНЕРНЫХ ОБЩЕСТВ ПО РЕЗУЛЬТАТАМ АНАЛИЗА ДОСТИЖЕНИЯ
ПЛАНОВЫХ ЗНАЧЕНИЙ ОПЕРАТИВНЫХ КПЭ
ФИНАНСОВО-ХОЗЯЙСТВЕННОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ
---------------------------------------------------------------------
|Категории |Критерии ранжирования акционерных обществ |
|акционерных обществ | |
|--------------------|----------------------------------------------|
|Нормальные |1. Выявлены сверхнормативные отклонения от |
| |плановых значений в отношении не более чем |
| |25% установленных второстепенных оперативных |
| |универсальных КПЭ |
| |и/или |
| |2. Выявлены сверхнормативные отклонения от |
| |плановых значений в отношении не более чем |
| |25% установленных оперативных отраслевых КПЭ |
|--------------------|----------------------------------------------|
|Проблемные |1. Выявлено не более одного сверхнормативного |
| |отклонения от планового значения наиболее |
| |важного оперативного универсального КПЭ |
| |и/или |
| |2. Выявлены сверхнормативные отклонения от |
| |плановых значений в отношении не более чем |
| |50% установленных второстепенных |
| |стратегических универсальных КПЭ |
| |и/или |
| |3. Выявлены превышения сверхнормативных |
| |отклонений от плановых значений в отношении |
| |не более чем 50% установленных оперативных |
| |отраслевых КПЭ |
|--------------------|----------------------------------------------|
|Неудовлетворительные|1. Выявлено два сверхнормативных отклонения |
| |от плановых значений наиболее важных |
| |оперативных универсальных КПЭ |
| |и/или |
| |2. Выявлены сверхнормативные отклонения от |
| |плановых значений в отношении более чем 50% |
| |установленных отраслевых универсальных КПЭ |
| |и/или |
| |3. Выявлены сверхнормативные отклонения от |
| |плановых значений в отношении более чем 50% |
| |установленных оперативных отраслевых КПЭ |
---------------------------------------------------------------------
5.10. Если по результатам анализа достижения плановых значений
стратегических КПЭ и плановых оперативных КПЭ финансово-хозяйственной
деятельности акционерное общество отнесено к двум разным категориям, в
целом акционерное общество относится к наихудшей категории.
5.11. В целях систематизации данных, полученных в результате
ранжирования акционерных обществ и отнесения их к одной из трех
указанных категорий, органы исполнительной власти города Москвы, за
которыми закреплены функции по координации и контролю деятельности
акционерных обществ, акции которых находятся в собственности города
Москвы, используют формы таблиц, приведенные в приложении 3 к
настоящей Методике.
5.12. По итогам анализа годового отчета акционерного общества в
части достижения плановых значений КПЭ финансово-хозяйственной
деятельности орган исполнительной власти города Москвы, за которым
закреплены функции по координации и контролю деятельности
соответствующего акционерного общества, готовит заключение для
представления в Департамент имущества города Москвы, которое содержит
следующую информацию:
- информацию об относительных отклонениях фактических значений
КПЭ финансово-хозяйственной деятельности акционерного общества от
плановых и ориентировочных;
- информацию о превышении относительных отклонений фактических
значений КПЭ финансово-хозяйственной деятельности акционерного
общества значений сверхнормативных отклонений;
- квалификацию акционерного общества как "Нормального",
"Проблемного", "Неудовлетворительного";
- информацию о причинах отклонений (неэффективность деятельности
исполнительных органов акционерного общества; внешние причины, в т.ч.
относятся резкие скачки цен закупок и продаж (более чем на 10% в
сравнении с запланированным изменением цен), изменения
нормативно-правовой базы, форс-мажорные обстоятельства;
нереалистичность планов);
- рекомендации по содержанию директивы, выдаваемой Департаментом
имущества города Москвы представителям города Москвы в органах
управления акционерного общества для голосования по вопросам об
утверждении годового отчета.
6. Состав управленческих решений, формируемых
по результатам анализа финансово-хозяйственной
деятельности акционерных обществ
По результатам анализа годового отчета акционерного общества в
части отчета о достижении плановых значений КПЭ финансово -
хозяйственной деятельности акционерного общества и на основании
заключения органа исполнительной власти города Москвы (пункт 5.12
настоящей Методики) Департамент имущества города Москвы принимает одно
из следующих управленческих решений:
6.1. Решение об инициировании корпоративных процедур,
направленных на принятие органами управления акционерного общества
следующих решений:
- решений о применении мер системы мотивации лиц, исполняющих
обязанности единоличных исполнительных органов, и лиц, входящих в
состав коллегиальных исполнительных органов акционерного общества;
- решений о корректировке исполняемых стратегических
бизнес-планов, оперативных планов, бюджетов акционерного общества,
корректировке плановых значений КПЭ финансово-хозяйственной
деятельности акционерного общества.
6.2. Решение о целесообразности приватизации находящихся в
собственности города Москвы акций акционерных обществ, отнесенных к
категории "Неудовлетворительные".
6.3. Решение о целесообразности увеличения доли города Москвы в
уставном капитале акционерного общества, акции которого находятся в
собственности города Москвы.
Приложение 1
к Методике
ФОРМЫ
ОТЧЕТОВ О ДОСТИЖЕНИИ ПЛАНОВЫХ ЗНАЧЕНИЙ КПЭ
ФИНАНСОВО-ХОЗЯЙСТВЕННОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ АКЦИОНЕРНОГО ОБЩЕСТВА
Форма 1
ОТЧЕТ
О ДОСТИЖЕНИИ ПЛАНОВЫХ ЗНАЧЕНИЙ СТРАТЕГИЧЕСКИХ
УНИВЕРСАЛЬНЫХ КПЭ ФИНАНСОВО-ХОЗЯЙСТВЕННОЙ
ДЕЯТЕЛЬНОСТИ АКЦИОНЕРНЫХ ОБЩЕСТВ
---------------------------------------------------------------------------------------------------------------
|N |Наименование КПЭ |Плановое |Фактическое |Относительное |Пояснение по показателям |
|п/п| |значение |значение |отклонение, % |финансово-хозяйственной деятельности, |
| | | | | |использованным при расчете КПЭ |
| | | | | |----------------------------|----------|
| | | | | |Наименование показателя |Значение |
|---|-----------------------|----------|-------------|----------------|----------------------------|----------|
| 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 | 7 |
|---|-----------------------|----------|-------------|----------------|----------------------------|----------|
|1. |Стоимость чистых | | | | | |
| |активов | | | | | |
|---|-----------------------|----------|-------------|----------------|----------------------------|----------|
|2. |Рентабельность активов | | | |Валовая прибыль за | |
| |за отчетный год | | | |отчетный год | |
| | | | | |----------------------------|----------|
| | | | | |Совокупные активы на | |
| | | | | |конец отчетного года | |
|---|-----------------------|----------|-------------|----------------|----------------------------|----------|
|3. |Рентабельность активов | | | |Сумма объемов валовой | |
| |с начала 3-летнего | | | |прибыли с начала периода | |
| |периода | | | |стратегического | |
| | | | | |планирования | |
| | | | | |----------------------------|----------|
| | | | | |Совокупные активы на | |
| | | | | |конец отчетного года | |
|---|-----------------------|----------|-------------|----------------|----------------------------|----------|
|4. |Интегральная доходность| | | |Стоимость чистых активов | |
| |за отчетный год | | | |на начало отчетного года | |
| | | | | |----------------------------|----------|
| | | | | |Стоимость чистых активов | |
| | | | | |на конец отчетного года | |
| | | | | |----------------------------|----------|
| | | | | |Объем дивидендов, | |
| | | | | |начисленных в течение | |
| | | | | |отчетного года | |
|---|-----------------------|----------|-------------|----------------|----------------------------|----------|
|5. |Интегральная доходность| | | |Стоимость чистых активов | |
| |с начала 3-летнего | | | |на начало периода | |
| |периода | | | |стратегического | |
| | | | | |планирования | |
| | | | | |----------------------------|----------|
| | | | | |Стоимость чистых активов | |
| | | | | |на конец отчетного года | |
| | | | | |----------------------------|----------|
| | | | | |Объем дивидендов, | |
| | | | | |начисленных с начала периода| |
| | | | | |стратегического планирования| |
|---|-----------------------|----------|-------------|----------------|----------------------------|----------|
|6. |Коэффициент общей | | | |Наиболее ликвидные активы | |
| |ликвидности на конец | | | |на конец отчетного года | |
| |отчетного года | | | |----------------------------|----------|
| | | | | |Быстро реализуемые активы | |
| | | | | |на конец отчетного года | |
| | | | | |----------------------------|----------|
| | | | | |Медленно реализуемые активы | |
| | | | | |на конец отчетного года | |
| | | | | |----------------------------|----------|
| | | | | |Наиболее срочные | |
| | | | | |обязательства на конец | |
| | | | | |отчетного года | |
| | | | | |----------------------------|----------|
| | | | | |Краткосрочные пассивы на | |
| | | | | |конец отчетного года | |
| | | | | |----------------------------|----------|
| | | | | |Долгосрочные пассивы на | |
| | | | | |конец отчетного года | |
|---|-----------------------|----------|-------------|----------------|----------------------------|----------|
|7. |Коэффициент | | | |Объем собственного капитала | |
| |капитализации на конец | | | |на конец отчетного года | |
| |отчетного года | | | |----------------------------|----------|
| | | | | |Объем заемного капитала | |
| | | | | |на конец отчетного года | |
|---|-----------------------|----------|-------------|----------------|----------------------------|----------|
|8. |Уровень износа основных| | | |Остаточная стоимость | |
| |средств на конец | | | |основных средств на | |
| |отчетного года | | | |конец отчетного года | |
| | | | | |----------------------------|----------|
| | | | | |Объем накопленной | |
| | | | | |амортизации по объектам | |
| | | | | |основных средств на конец | |
| | | | | |отчетного года | |
|---|-----------------------|----------|-------------|----------------|----------------------------|----------|
|9. |Доля рынка на конец | | | |Объем выручки за отчетный | |
| |отчетного года | | | |год | |
| | | | | |----------------------------|----------|
| | | | | |Емкость рынка в отчетном | |
| | | | | |году | |
|---|-----------------------|----------|-------------|----------------|----------------------------|----------|
|10.|Выручка на 1 | | | |Объем выручки за отчетный | |
| |работника за отчетный | | | |год | |
| |год | | | |----------------------------|----------|
| | | | | |Среднесписочная численность | |
| | | | | |сотрудников за отчетный год | |
|---|-----------------------|----------|-------------|----------------|----------------------------|----------|
|11.|Выручка на 1 | | | |Объем выручки с начала | |
| |работника с начала | | | |периода стратегического | |
| |3-летнего периода | | | |планирования | |
| | | | | |----------------------------|----------|
| | | | | |Среднесписочная численность | |
| | | | | |персонала с начала периода | |
| | | | | |стратегического планирования| |
|---|-----------------------|----------|-------------|----------------|----------------------------|----------|
|12.|Среднесписочная | | | | - | |
| |численность персонала | | | | | |
| |за отчетный год | | | | | |
---------------------------------------------------------------------------------------------------------------
Форма 2
ОТЧЕТ
О ДОСТИЖЕНИИ ПЛАНОВЫХ ЗНАЧЕНИЙ ОПЕРАТИВНЫХ
УНИВЕРСАЛЬНЫХ КПЭ ФИНАНСОВО-ХОЗЯЙСТВЕННОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ
АКЦИОНЕРНЫХ ОБЩЕСТВ
----------------------------------------------------------------------------------------------------------------
|N |Наименование КПЭ |Плановое |Фактическое |Относительное |Пояснение по показателям |
|п/п | |значение |значение |отклонение, % |финансово-хозяйственной деятельности, |
| | | | | |использованным при расчете КПЭ |
| | | | | |----------------------------|----------|
| | | | | |Наименование показателя |Значение |
|----|-----------------------|----------|-------------|----------------|----------------------------|----------|
| 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 | 7 |
|----|-----------------------|----------|-------------|----------------|----------------------------|----------|
|1. |Выручка | | | | | |
|----|-----------------------|----------|-------------|----------------|----------------------------|----------|
|1.1.|Выручка за отчетный | | | |Объем выручки за отчетный | |
| |период | | | |период | |
|----|-----------------------|----------|-------------|----------------|----------------------------|----------|
|1.2.|Выручка с начала | | | |Объем выручки с начала | |
| |3-летнего периода | | | |периода стратегического | |
| | | | | |планирования | |
|----|-----------------------|----------|-------------|----------------|----------------------------|----------|
|2. |Коэффициент текущей | | | |Текущие активы на конец | |
| |ликвидности на конец | | | |отчетного квартала | |
| |отчетного квартала | | | |----------------------------|----------|
| | | | | |Текущие пассивы на конец | |
| | | | | |отчетного квартала | |
|----|-----------------------|----------|-------------|----------------|----------------------------|----------|
|3. |Коэффициент | | | |Объем собственных оборотных | |
| |обеспеченности | | | |средств на конец отчетного | |
| |собственными | | | |квартала | |
| |источниками | | | |----------------------------|----------|
| |финансирования на конец| | | |Объем оборотных активов | |
| |отчетного квартала | | | |на конец отчетного квартала | |
|----|-----------------------|----------|-------------|----------------|----------------------------|----------|
|4. |Коэффициент общей | | | |Объем выручки за отчетный | |
| |оборачиваемости активов| | | |квартал | |
| |за отчетный квартал | | | |----------------------------|----------|
| | | | | |Совокупный объем активов | |
| | | | | |на конец отчетного квартала | |
|----|-----------------------|----------|-------------|----------------|----------------------------|----------|
|5. |Остаточная стоимость | | | | - | |
| |внеоборотных активов на| | | | | |
| |конец отчетного | | | | | |
| |квартала | | | | | |
----------------------------------------------------------------------------------------------------------------
По аналогичной форме составляются отчеты о достижении плановых
значений отраслевых КПЭ финансово-хозяйственной акционерных обществ.
Приложение 2
к Методике
АНАЛИЗ ОТНОСИТЕЛЬНЫХ ОТКЛОНЕНИЙ
ФАКТИЧЕСКИХ ЗНАЧЕНИЙ ОПЕРАТИВНЫХ УНИВЕРСАЛЬНЫХ КПЭ
ФИНАНСОВО-ХОЗЯЙСТВЕННОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ
АКЦИОНЕРНОГО ОБЩЕСТВА ОТ ПЛАНОВЫХ ЗНАЧЕНИЙ
--------------------------------------------------------------------------------------------------------
|Акционерные общества |Выручка |Коэффициент |Коэффициент |Коэффициент |Остаточная |
| | |текущей |обеспеченности |общей |стоимость |
| | |ликвидности |собственными |оборачиваемости |внеоборотных |
| | | |источниками |активов |активов |
| | | |финансирования | | |
| |------------|--------------|---------------|-----------------|-------------|
| |отклонение |отклонение |отклонение |отклонение |отклонение |
| |за кв., % |за кв., % |за кв., % |за кв., % |за кв., % |
|--------------------------|------------|--------------|---------------|-----------------|-------------|
| 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 |
|--------------------------|------------|--------------|---------------|-----------------|-------------|
|Значение сверхнормативного| -20% | -20% | -20% | +20% | -20% |
|отклонения | | | | | |
|--------------------------|------------|--------------|---------------|-----------------|-------------|
|Акционерное общество 1 | | | | | |
| |------------|--------------|---------------|-----------------|-------------|
| | | | | | |
|--------------------------|------------|--------------|---------------|-----------------|-------------|
|Акционерное общество 1 | | | | | |
| |------------|--------------|---------------|-----------------|-------------|
| | | | | | |
|--------------------------|------------|--------------|---------------|-----------------|-------------|
|Акционерное общество 2 | | | | | |
| |------------|--------------|---------------|-----------------|-------------|
| | | | | | |
|--------------------------|------------|--------------|---------------|-----------------|-------------|
|Акционерное общество 3 | | | | | |
| |------------|--------------|---------------|-----------------|-------------|
| | | | | | |
|--------------------------|------------|--------------|---------------|-----------------|-------------|
|Акционерное общество 4 | | | | | |
| |------------|--------------|---------------|-----------------|-------------|
| | | | | | |
|--------------------------|------------|--------------|---------------|-----------------|-------------|
|Акционерное общество 5 | | | | | |
| |------------|--------------|---------------|-----------------|-------------|
| | | | | | |
|--------------------------|------------|--------------|---------------|-----------------|-------------|
|Акционерное общество 6 | | | | | |
| |------------|--------------|---------------|-----------------|-------------|
| | | | | | |
|--------------------------|------------|--------------|---------------|-----------------|-------------|
|Акционерное общество 7 | | | | | |
| |------------|--------------|---------------|-----------------|-------------|
| | | | | | |
|--------------------------|------------|--------------|---------------|-----------------|-------------|
|Акционерное общество 8 | | | | | |
| |------------|--------------|---------------|-----------------|-------------|
| | | | | | |
|--------------------------|------------|--------------|---------------|-----------------|-------------|
|Акционерное общество 8 | | | | | |
| |------------|--------------|---------------|-----------------|-------------|
| | | | | | |
--------------------------------------------------------------------------------------------------------
Данная таблица является образцом и должна быть по аналогии
разработана для стратегических универсальных КПЭ и отраслевых КПЭ
финансово-хозяйственной деятельности акционерного общества.
Приложение 3
к Методике
РАНЖИРОВАНИЕ АКЦИОНЕРНЫХ ОБЩЕСТВ
ПО РЕЗУЛЬТАТАМ АНАЛИЗА ПРЕВЫШЕНИЙ ОТНОСИТЕЛЬНЫХ ОТКЛОНЕНИЙ
ФАКТИЧЕСКИХ ЗНАЧЕНИЙ ОПЕРАТИВНЫХ УНИВЕРСАЛЬНЫХ КПЭ
ФИНАНСОВО-ХОЗЯЙСТВЕННОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ АКЦИОНЕРНОГО ОБЩЕСТВА
ОТ ПЛАНОВЫХ ЗНАЧЕНИЙ СВЕРХНОРМАТИВНЫХ ОТКЛОНЕНИЙ ОПЕРАТИВНЫХ
УНИВЕРСАЛЬНЫХ КПЭ ФИНАНСОВО-ХОЗЯЙСТВЕННОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ
-------------------------------------------------------------------------------------------------------------------
|Категории |Акционерные |Выручка |Коэффициент |Коэффициент |Коэффициент |Стоимость |
|акционерных |общества | |текущей |обеспеченности |общей |внеоборотных |
|обществ | | |ликвидности |собственными |оборачиваемости|активов |
| | | | |источниками |активов | |
| | | | |финансирования | | |
| | |------------|--------------|---------------|---------------|-------------|
|